முதலீடு

$3000 கிடைத்ததா? நீண்ட காலத்திற்கு வாங்க மற்றும் வைத்திருக்க 2 சோலார் பங்குகள் இங்கே உள்ளன

தூய்மையான ஆற்றல் மூலங்களை நோக்கிய உலகளாவிய உந்துதல், வீழ்ச்சியுறும் செலவினங்களுடன் இணைந்து புதுப்பிக்கத்தக்க ஆற்றலுக்கான தொடர்ச்சியான வளர்ச்சிக்கு வழிவகுக்கிறது. U.S. எரிசக்தி தகவல் நிர்வாகம், 2050 ஆம் ஆண்டளவில், புதுப்பிக்கத்தக்கவை உலகில் அதிகம் பயன்படுத்தப்படும் எரிசக்தி ஆதாரமாக இருக்கும் மற்றும் உலகின் மின்சாரத்தில் கிட்டத்தட்ட பாதியை உற்பத்தி செய்யும். மேலும், புதுப்பிக்கத்தக்க எரிசக்தி ஆதாரங்களில், சூரிய ஆற்றலின் பங்கு மிக வேகமாக வளரும் என எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. நீங்கள் எதிர்கால ஆற்றல் உற்பத்தியில் முதலீடு செய்ய விரும்பினால், சூரிய அலையில் சவாரி செய்ய வாங்குவதற்கு இரண்டு சிறந்த பங்குகள் இங்கே உள்ளன.

கனடிய சோலார்

கனடிய சோலார் (NASDAQ:CSIQ)23 நாடுகளில் செயல்படும் ஒளிமின்னழுத்த தொகுதிகள் (அல்லது சோலார் பேனல்கள்) புவியியல் ரீதியாக பன்முகப்படுத்தப்பட்ட உற்பத்தியாளர். கடந்த 10 ஆண்டுகளில், நிறுவனம் தனது வருவாயை 20%க்கும் அதிகமான சராசரி ஆண்டு விகிதத்தால் அதிகரித்துள்ளது. இதேபோல், அதன் விளிம்புகள் வரலாற்று ரீதியாக அதன் சகாக்களை விட வலுவானவை.

CSIQ மொத்த லாப வரம்பு (காலாண்டு) விளக்கப்படம்





CSIQ மொத்த லாப வரம்பு (காலாண்டு) மூலம் தரவு YCharts

பண பயன்பாட்டில் சிறந்த பங்குகள் 2021

மேலே உள்ள வரைபடம் காட்டுவது போல, கடந்த மூன்று ஆண்டுகளில் கனடியன் சோலார் நிறுவனத்தின் சராசரி மொத்த லாப வரம்பு அதன் முன்னணி நிறுவனங்களை விஞ்சியுள்ளது. பிரீமியம் கூரைப் பிரிவை மையமாகக் கொண்ட நிறுவனத்தின் வேறுபட்ட சந்தை உத்தி, விலை நிர்ணயம் செய்யும் சக்தியை அளிக்கிறது மற்றும் அதன் அதிக விளிம்புகளுக்கு முக்கிய உந்துதலாக உள்ளது.



ஜூலை மாதம், கனடியன் சோலார் அதன் தொகுதி மற்றும் சிஸ்டம்ஸ் சொல்யூஷன்ஸ் துணை நிறுவனத்தை சீன பங்குச் சந்தையில் பட்டியலிடுவதற்கான தனது விருப்பத்தை அறிவித்தது. திட்டமிடப்பட்ட பட்டியல் அதற்கு கூடுதல் குறைந்த விலை மூலதனத்திற்கான அணுகலை வழங்கும் அதன் இருப்புநிலையை சுமக்கவில்லை . நிறுவனம் வருவாயை திறன் விரிவாக்கம் மற்றும் அதிகரித்த செங்குத்து ஒருங்கிணைப்புக்கு பயன்படுத்த திட்டமிட்டுள்ளது.

திட்டமிடப்பட்ட திறன் விரிவாக்கம் மற்றும் செங்குத்து ஒருங்கிணைப்பு முயற்சிகளுக்கு கூடுதலாக, கனடியன் சோலரின் முக்கிய சாத்தியமான வளர்ச்சி இயக்கி ஆற்றல் சேமிப்பு தயாரிப்புகள் ஆகும். சேமிப்புத் தயாரிப்புகள் ஆற்றல் தேவையை விநியோகத்துடன் சீரமைக்க உதவுகின்றன மற்றும் பாரம்பரிய ஆற்றல் மூலங்களுடன் ஒப்பிடும்போது சூரிய ஆற்றலின் வாய்ப்புகளை குறிப்பிடத்தக்க அளவில் மேம்படுத்தும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. அந்த காரணத்திற்காக, சேமிப்பு பொருட்களுக்கான தேவை வரும் ஆண்டுகளில் கணிசமாக உயரும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. ஈர்க்கக்கூடிய சேமிப்பகத் திட்டங்களின் பின்னடைவுடன், கனடியன் சோலார் இந்த பாரிய சாத்தியமான தேவையிலிருந்து பயனடைவதாகத் தெரிகிறது. இறுதியாக, PE மற்றும் EV-to-EBITDA விகிதங்களின் அடிப்படையில் பங்குகள் அதன் சகாக்களை விட குறைவான விலையில் விற்கப்படுகின்றன.

CSIQ PE விகித விளக்கப்படம்



மாணவர் கடன்களை வீட்டுவசதிக்கு பயன்படுத்தலாம்

CSIQ PE விகிதம் மூலம் தரவு YCharts

சோலார் மாட்யூல் உற்பத்தியாளர்கள் தீவிர போட்டியை எதிர்கொள்கின்றனர், குறிப்பாக விலை நிர்ணயம், இது விளிம்புகளை கசக்கும் திறன் கொண்டது. இந்த ஆபத்து கனடிய சோலார் குறைந்த மதிப்பீட்டிற்குப் பின்னால் உள்ள காரணங்களில் ஒன்றாக இருக்கலாம். முதலீட்டாளர்கள் நிறுவனத்தின் முன்னணி விளிம்புகள் எப்போதும் நிலைக்காது என்று சந்தேகிக்கலாம். இருப்பினும், கனடிய சோலார் பெருகிய முறையில் போட்டி நிறைந்த சந்தையில் இதுவரை மிகவும் சிறப்பாக செயல்பட்டு வருகிறது. கடந்தகால செயல்திறன் அதைக் காட்டினாலும், அந்த செயல்திறனைத் தக்க வைத்துக் கொள்ள முடியுமா என்பதை நேரம் சொல்லும்.

சூரிய ஆற்றல் நிச்சயமாக மிகப்பெரிய வளர்ச்சி திறனைக் கொண்டுள்ளது. இருப்பினும், சந்தை வேகமாக வளர்ச்சியடைந்து வருகிறது மற்றும் இத்துறையின் பங்குகள் மிகவும் நிலையற்றதாக இருக்கும். 2017 மற்றும் 2018 ஆம் ஆண்டுகளில் நடந்தது போல், அரசாங்க ஊக்கத்தொகைகள் மற்றும் கொள்கைகள் சூரிய நிறுவனங்களின் லாபத்தை கணிசமாக பாதிக்கும். இதுவரை அவற்றின் ஒழுங்கற்ற செயல்திறனைக் கருத்தில் கொண்டு, உங்கள் சோலார் போர்ட்ஃபோலியோவில் வைத்திருக்கும் நீண்ட கால அணுகுமுறையை மேற்கொள்வது சிறந்தது.

சூரிய சக்தி

இரண்டு தசாப்தங்களுக்கு மேலான வரலாற்றைக் கொண்டு, சூரிய சக்தி (நாஸ்டாக்:SPWR)சோலார் துறையில் என்ன வேலை செய்கிறது மற்றும் எது செய்யாது என்பதைக் கண்டுபிடிக்க நீண்ட காலமாக புதுமைகளை உருவாக்கி பரிசோதனை செய்து வருகிறது. தி நிறுவனம் அனைத்தையும் செய்துள்ளது -- மைக்ரோ இன்வெர்ட்டர்கள் முதல் சோலார் பேனல்கள் வரை நிறுவல்கள் வரை நிதியுதவி வரை. உயர்தர தயாரிப்புகளை வழங்குவதன் மூலமும், வாடிக்கையாளர்களுக்கு அவற்றை வாங்குவதற்கு வசதியாக இருப்பதன் மூலமும் அதிக மார்ஜின்களை உருவாக்குவதற்கான சிறந்த வழி என்று இப்போது முடிவு செய்துள்ளது.

நீல வானம் பின்னணியில் சோலார் பேனல்.

பட ஆதாரம்: கெட்டி இமேஜஸ்.

குறைந்த செலவில் செங்குத்து ஒருங்கிணைப்பு என்ற பிரபலமான உத்திக்கு மாறாக, சன்பவர் சூரிய தொழில்நுட்பத்தில் கவனம் செலுத்தும் ஒரு சிறப்பு வீரராக மாறுகிறது. இது நிறுவனம் அதிக மார்ஜின்களை உருவாக்க உதவும் என்பது நிறுவனத்தின் தர்க்கம். கடந்த ஆண்டு நவம்பரில், சன் பவர் தனது திட்டத்தை அறிவித்தது Maxeon சோலார் (நாஸ்டாக்:மேக்ஸ்என்), இது சூரிய தொகுதிகளை உருவாக்குகிறது. இது இந்த ஆண்டு ஆகஸ்டில் ஸ்பின்-ஆஃப் முடிந்தது.

சன்பவர் மைக்ரோ இன்வெர்ட்டர்களை ஆதாரமாகப் பெறுவதைப் போலவே, Maxeon இலிருந்து மூலத் தொகுதிகளைத் தொடரும். என்ஃபேஸ் ஆற்றல் . இது அதன் டீலர்களின் நெட்வொர்க் மூலம் நிறுவல்களைப் பெறுகிறது மற்றும் அதன் தயாரிப்புகளில் பெரும்பகுதியை கடன் அல்லது பண விற்பனை மூலம் விற்கிறது. இந்த மூலதன ஒளி மூலோபாயம், சொந்தமாக உற்பத்தி செய்வதை விட, SunPower இன் இருப்புநிலைக் குறிப்பில் குறைந்தபட்ச அழுத்தத்தை ஏற்படுத்துகிறது மற்றும் நிறுவனம் புதுமைகளில் கவனம் செலுத்த அனுமதிக்கிறது. COVID-19 மற்றும் Maxeon ஸ்பின்-ஆஃப் காரணமாக குறைந்த வருவாய் இருந்தபோதிலும், 2020 ஆம் ஆண்டில் சன் பவர் இதுவரை நல்ல முடிவுகளைப் பதிவு செய்துள்ளது.

கூம்பு பங்கு ஏன் குறைகிறது

SPWR வருவாய் (காலாண்டு) விளக்கப்படம்

SPWR வருவாய் (காலாண்டு) மூலம் தரவு YCharts

SunPower இன் முக்கிய பலம் அதன் மிகப்பெரிய வாடிக்கையாளர் தளமாகும், இது சேமிப்பக தயாரிப்புகளை விற்கவும் உதவுகிறது. சேமிப்பகப் பொருட்கள் சந்தை குறைவாகவே உள்ளது, மேலும் வளர்ச்சிக்கான சாத்தியம் மிகப்பெரியது. நிறுவனம் அதன் தயாரிப்பான SunVault மூலம் சேமிப்பு தீர்வுகள் பிரிவில் நல்ல முன்னேற்றம் அடைந்து வருகிறது. SunVault 2021 ஆம் ஆண்டில் 0 மில்லியன் வருவாயை ஈட்டும் என்று SunPower எதிர்பார்க்கிறது. நிறுவனம் 2021 ஆம் ஆண்டில் அதன் அனைத்து குடியிருப்பு விற்பனையில் 25% மற்றும் அதன் வணிக விற்பனையில் 30% சேமிப்பக தயாரிப்புகளையும் உள்ளடக்கும் என்று எதிர்பார்க்கிறது. இது 2020 ஐ விட கணிசமாக அதிகமாக இருக்கும், அதன் தொகுதிகளில் வெறும் 11% மட்டுமே சேமிப்பக தயாரிப்புகள் இணைக்கப்பட்டுள்ளன.

சராசரியாக, சேமிப்பகப் பொருட்கள்

தூய்மையான ஆற்றல் மூலங்களை நோக்கிய உலகளாவிய உந்துதல், வீழ்ச்சியுறும் செலவினங்களுடன் இணைந்து புதுப்பிக்கத்தக்க ஆற்றலுக்கான தொடர்ச்சியான வளர்ச்சிக்கு வழிவகுக்கிறது. U.S. எரிசக்தி தகவல் நிர்வாகம், 2050 ஆம் ஆண்டளவில், புதுப்பிக்கத்தக்கவை உலகில் அதிகம் பயன்படுத்தப்படும் எரிசக்தி ஆதாரமாக இருக்கும் மற்றும் உலகின் மின்சாரத்தில் கிட்டத்தட்ட பாதியை உற்பத்தி செய்யும். மேலும், புதுப்பிக்கத்தக்க எரிசக்தி ஆதாரங்களில், சூரிய ஆற்றலின் பங்கு மிக வேகமாக வளரும் என எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. நீங்கள் எதிர்கால ஆற்றல் உற்பத்தியில் முதலீடு செய்ய விரும்பினால், சூரிய அலையில் சவாரி செய்ய வாங்குவதற்கு இரண்டு சிறந்த பங்குகள் இங்கே உள்ளன.

கனடிய சோலார்

கனடிய சோலார் (NASDAQ:CSIQ)23 நாடுகளில் செயல்படும் ஒளிமின்னழுத்த தொகுதிகள் (அல்லது சோலார் பேனல்கள்) புவியியல் ரீதியாக பன்முகப்படுத்தப்பட்ட உற்பத்தியாளர். கடந்த 10 ஆண்டுகளில், நிறுவனம் தனது வருவாயை 20%க்கும் அதிகமான சராசரி ஆண்டு விகிதத்தால் அதிகரித்துள்ளது. இதேபோல், அதன் விளிம்புகள் வரலாற்று ரீதியாக அதன் சகாக்களை விட வலுவானவை.

CSIQ மொத்த லாப வரம்பு (காலாண்டு) விளக்கப்படம்

CSIQ மொத்த லாப வரம்பு (காலாண்டு) மூலம் தரவு YCharts

மேலே உள்ள வரைபடம் காட்டுவது போல, கடந்த மூன்று ஆண்டுகளில் கனடியன் சோலார் நிறுவனத்தின் சராசரி மொத்த லாப வரம்பு அதன் முன்னணி நிறுவனங்களை விஞ்சியுள்ளது. பிரீமியம் கூரைப் பிரிவை மையமாகக் கொண்ட நிறுவனத்தின் வேறுபட்ட சந்தை உத்தி, விலை நிர்ணயம் செய்யும் சக்தியை அளிக்கிறது மற்றும் அதன் அதிக விளிம்புகளுக்கு முக்கிய உந்துதலாக உள்ளது.

ஜூலை மாதம், கனடியன் சோலார் அதன் தொகுதி மற்றும் சிஸ்டம்ஸ் சொல்யூஷன்ஸ் துணை நிறுவனத்தை சீன பங்குச் சந்தையில் பட்டியலிடுவதற்கான தனது விருப்பத்தை அறிவித்தது. திட்டமிடப்பட்ட பட்டியல் அதற்கு கூடுதல் குறைந்த விலை மூலதனத்திற்கான அணுகலை வழங்கும் அதன் இருப்புநிலையை சுமக்கவில்லை . நிறுவனம் வருவாயை திறன் விரிவாக்கம் மற்றும் அதிகரித்த செங்குத்து ஒருங்கிணைப்புக்கு பயன்படுத்த திட்டமிட்டுள்ளது.

திட்டமிடப்பட்ட திறன் விரிவாக்கம் மற்றும் செங்குத்து ஒருங்கிணைப்பு முயற்சிகளுக்கு கூடுதலாக, கனடியன் சோலரின் முக்கிய சாத்தியமான வளர்ச்சி இயக்கி ஆற்றல் சேமிப்பு தயாரிப்புகள் ஆகும். சேமிப்புத் தயாரிப்புகள் ஆற்றல் தேவையை விநியோகத்துடன் சீரமைக்க உதவுகின்றன மற்றும் பாரம்பரிய ஆற்றல் மூலங்களுடன் ஒப்பிடும்போது சூரிய ஆற்றலின் வாய்ப்புகளை குறிப்பிடத்தக்க அளவில் மேம்படுத்தும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. அந்த காரணத்திற்காக, சேமிப்பு பொருட்களுக்கான தேவை வரும் ஆண்டுகளில் கணிசமாக உயரும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. ஈர்க்கக்கூடிய சேமிப்பகத் திட்டங்களின் பின்னடைவுடன், கனடியன் சோலார் இந்த பாரிய சாத்தியமான தேவையிலிருந்து பயனடைவதாகத் தெரிகிறது. இறுதியாக, PE மற்றும் EV-to-EBITDA விகிதங்களின் அடிப்படையில் பங்குகள் அதன் சகாக்களை விட குறைவான விலையில் விற்கப்படுகின்றன.

CSIQ PE விகித விளக்கப்படம்

CSIQ PE விகிதம் மூலம் தரவு YCharts

சோலார் மாட்யூல் உற்பத்தியாளர்கள் தீவிர போட்டியை எதிர்கொள்கின்றனர், குறிப்பாக விலை நிர்ணயம், இது விளிம்புகளை கசக்கும் திறன் கொண்டது. இந்த ஆபத்து கனடிய சோலார் குறைந்த மதிப்பீட்டிற்குப் பின்னால் உள்ள காரணங்களில் ஒன்றாக இருக்கலாம். முதலீட்டாளர்கள் நிறுவனத்தின் முன்னணி விளிம்புகள் எப்போதும் நிலைக்காது என்று சந்தேகிக்கலாம். இருப்பினும், கனடிய சோலார் பெருகிய முறையில் போட்டி நிறைந்த சந்தையில் இதுவரை மிகவும் சிறப்பாக செயல்பட்டு வருகிறது. கடந்தகால செயல்திறன் அதைக் காட்டினாலும், அந்த செயல்திறனைத் தக்க வைத்துக் கொள்ள முடியுமா என்பதை நேரம் சொல்லும்.

சூரிய ஆற்றல் நிச்சயமாக மிகப்பெரிய வளர்ச்சி திறனைக் கொண்டுள்ளது. இருப்பினும், சந்தை வேகமாக வளர்ச்சியடைந்து வருகிறது மற்றும் இத்துறையின் பங்குகள் மிகவும் நிலையற்றதாக இருக்கும். 2017 மற்றும் 2018 ஆம் ஆண்டுகளில் நடந்தது போல், அரசாங்க ஊக்கத்தொகைகள் மற்றும் கொள்கைகள் சூரிய நிறுவனங்களின் லாபத்தை கணிசமாக பாதிக்கும். இதுவரை அவற்றின் ஒழுங்கற்ற செயல்திறனைக் கருத்தில் கொண்டு, உங்கள் சோலார் போர்ட்ஃபோலியோவில் வைத்திருக்கும் நீண்ட கால அணுகுமுறையை மேற்கொள்வது சிறந்தது.

சூரிய சக்தி

இரண்டு தசாப்தங்களுக்கு மேலான வரலாற்றைக் கொண்டு, சூரிய சக்தி (நாஸ்டாக்:SPWR)சோலார் துறையில் என்ன வேலை செய்கிறது மற்றும் எது செய்யாது என்பதைக் கண்டுபிடிக்க நீண்ட காலமாக புதுமைகளை உருவாக்கி பரிசோதனை செய்து வருகிறது. தி நிறுவனம் அனைத்தையும் செய்துள்ளது -- மைக்ரோ இன்வெர்ட்டர்கள் முதல் சோலார் பேனல்கள் வரை நிறுவல்கள் வரை நிதியுதவி வரை. உயர்தர தயாரிப்புகளை வழங்குவதன் மூலமும், வாடிக்கையாளர்களுக்கு அவற்றை வாங்குவதற்கு வசதியாக இருப்பதன் மூலமும் அதிக மார்ஜின்களை உருவாக்குவதற்கான சிறந்த வழி என்று இப்போது முடிவு செய்துள்ளது.

நீல வானம் பின்னணியில் சோலார் பேனல்.

பட ஆதாரம்: கெட்டி இமேஜஸ்.

குறைந்த செலவில் செங்குத்து ஒருங்கிணைப்பு என்ற பிரபலமான உத்திக்கு மாறாக, சன்பவர் சூரிய தொழில்நுட்பத்தில் கவனம் செலுத்தும் ஒரு சிறப்பு வீரராக மாறுகிறது. இது நிறுவனம் அதிக மார்ஜின்களை உருவாக்க உதவும் என்பது நிறுவனத்தின் தர்க்கம். கடந்த ஆண்டு நவம்பரில், சன் பவர் தனது திட்டத்தை அறிவித்தது Maxeon சோலார் (நாஸ்டாக்:மேக்ஸ்என்), இது சூரிய தொகுதிகளை உருவாக்குகிறது. இது இந்த ஆண்டு ஆகஸ்டில் ஸ்பின்-ஆஃப் முடிந்தது.

சன்பவர் மைக்ரோ இன்வெர்ட்டர்களை ஆதாரமாகப் பெறுவதைப் போலவே, Maxeon இலிருந்து மூலத் தொகுதிகளைத் தொடரும். என்ஃபேஸ் ஆற்றல் . இது அதன் டீலர்களின் நெட்வொர்க் மூலம் நிறுவல்களைப் பெறுகிறது மற்றும் அதன் தயாரிப்புகளில் பெரும்பகுதியை கடன் அல்லது பண விற்பனை மூலம் விற்கிறது. இந்த மூலதன ஒளி மூலோபாயம், சொந்தமாக உற்பத்தி செய்வதை விட, SunPower இன் இருப்புநிலைக் குறிப்பில் குறைந்தபட்ச அழுத்தத்தை ஏற்படுத்துகிறது மற்றும் நிறுவனம் புதுமைகளில் கவனம் செலுத்த அனுமதிக்கிறது. COVID-19 மற்றும் Maxeon ஸ்பின்-ஆஃப் காரணமாக குறைந்த வருவாய் இருந்தபோதிலும், 2020 ஆம் ஆண்டில் சன் பவர் இதுவரை நல்ல முடிவுகளைப் பதிவு செய்துள்ளது.

SPWR வருவாய் (காலாண்டு) விளக்கப்படம்

SPWR வருவாய் (காலாண்டு) மூலம் தரவு YCharts

SunPower இன் முக்கிய பலம் அதன் மிகப்பெரிய வாடிக்கையாளர் தளமாகும், இது சேமிப்பக தயாரிப்புகளை விற்கவும் உதவுகிறது. சேமிப்பகப் பொருட்கள் சந்தை குறைவாகவே உள்ளது, மேலும் வளர்ச்சிக்கான சாத்தியம் மிகப்பெரியது. நிறுவனம் அதன் தயாரிப்பான SunVault மூலம் சேமிப்பு தீர்வுகள் பிரிவில் நல்ல முன்னேற்றம் அடைந்து வருகிறது. SunVault 2021 ஆம் ஆண்டில் $100 மில்லியன் வருவாயை ஈட்டும் என்று SunPower எதிர்பார்க்கிறது. நிறுவனம் 2021 ஆம் ஆண்டில் அதன் அனைத்து குடியிருப்பு விற்பனையில் 25% மற்றும் அதன் வணிக விற்பனையில் 30% சேமிப்பக தயாரிப்புகளையும் உள்ளடக்கும் என்று எதிர்பார்க்கிறது. இது 2020 ஐ விட கணிசமாக அதிகமாக இருக்கும், அதன் தொகுதிகளில் வெறும் 11% மட்டுமே சேமிப்பக தயாரிப்புகள் இணைக்கப்பட்டுள்ளன.

சராசரியாக, சேமிப்பகப் பொருட்கள் $0.16/வாட் விளிம்பில் பங்களிக்கின்றன. 2020 ஆம் ஆண்டில், 11% மட்டுமே சேமிப்புத் தயாரிப்புகளைக் கொண்டிருந்த நிறுவனத்தின், குடியிருப்பு மற்றும் வணிகத் தயாரிப்புகளுக்கான கலப்பு சராசரி ஓரங்கள் $0.31/வாட் ஆக இருந்தது. எனவே, சேமிப்பகத் தயாரிப்புகள் SunPower இன் விளிம்புகளை அர்த்தமுள்ள வகையில் மேம்படுத்தும் என எதிர்பார்க்கப்படுகிறது.

சன் பவர் வணிகப் பிரிவில் சூரிய ஒளி வழங்குநரில் முதலிடத்தில் உள்ளது. நிறுவனம் பயன்படுத்தப்படாத குடியிருப்பு சந்தையிலும் மிகப்பெரிய வளர்ச்சியால் பயனடைய தயாராக உள்ளது. அமெரிக்காவில் 2% வீடுகளில் மட்டுமே தற்போது சூரிய மின்சக்தி நிறுவல்கள் உள்ளன. புதிய வீடுகள் மற்றொரு சாத்தியமான வளர்ச்சி வாய்ப்பை வழங்குகின்றன. கலிபோர்னியாவின் புதிய வீடுகளில் சூரிய சக்தி திறன், யு.எஸ்.ஸில் அதிக சூரிய மின்சக்தியைப் பெற்றுள்ளது, இது 2025 ஆம் ஆண்டில் மூன்று மடங்காக இருக்கும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. கலிபோர்னியாவின் புதிய வீடுகள் சந்தையில் SunPower 50%க்கும் அதிகமான சந்தைப் பங்கைக் கொண்டுள்ளது.

.16/வாட் விளிம்பில் பங்களிக்கின்றன. 2020 ஆம் ஆண்டில், 11% மட்டுமே சேமிப்புத் தயாரிப்புகளைக் கொண்டிருந்த நிறுவனத்தின், குடியிருப்பு மற்றும் வணிகத் தயாரிப்புகளுக்கான கலப்பு சராசரி ஓரங்கள்

தூய்மையான ஆற்றல் மூலங்களை நோக்கிய உலகளாவிய உந்துதல், வீழ்ச்சியுறும் செலவினங்களுடன் இணைந்து புதுப்பிக்கத்தக்க ஆற்றலுக்கான தொடர்ச்சியான வளர்ச்சிக்கு வழிவகுக்கிறது. U.S. எரிசக்தி தகவல் நிர்வாகம், 2050 ஆம் ஆண்டளவில், புதுப்பிக்கத்தக்கவை உலகில் அதிகம் பயன்படுத்தப்படும் எரிசக்தி ஆதாரமாக இருக்கும் மற்றும் உலகின் மின்சாரத்தில் கிட்டத்தட்ட பாதியை உற்பத்தி செய்யும். மேலும், புதுப்பிக்கத்தக்க எரிசக்தி ஆதாரங்களில், சூரிய ஆற்றலின் பங்கு மிக வேகமாக வளரும் என எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. நீங்கள் எதிர்கால ஆற்றல் உற்பத்தியில் முதலீடு செய்ய விரும்பினால், சூரிய அலையில் சவாரி செய்ய வாங்குவதற்கு இரண்டு சிறந்த பங்குகள் இங்கே உள்ளன.

கனடிய சோலார்

கனடிய சோலார் (NASDAQ:CSIQ)23 நாடுகளில் செயல்படும் ஒளிமின்னழுத்த தொகுதிகள் (அல்லது சோலார் பேனல்கள்) புவியியல் ரீதியாக பன்முகப்படுத்தப்பட்ட உற்பத்தியாளர். கடந்த 10 ஆண்டுகளில், நிறுவனம் தனது வருவாயை 20%க்கும் அதிகமான சராசரி ஆண்டு விகிதத்தால் அதிகரித்துள்ளது. இதேபோல், அதன் விளிம்புகள் வரலாற்று ரீதியாக அதன் சகாக்களை விட வலுவானவை.

CSIQ மொத்த லாப வரம்பு (காலாண்டு) விளக்கப்படம்

CSIQ மொத்த லாப வரம்பு (காலாண்டு) மூலம் தரவு YCharts

மேலே உள்ள வரைபடம் காட்டுவது போல, கடந்த மூன்று ஆண்டுகளில் கனடியன் சோலார் நிறுவனத்தின் சராசரி மொத்த லாப வரம்பு அதன் முன்னணி நிறுவனங்களை விஞ்சியுள்ளது. பிரீமியம் கூரைப் பிரிவை மையமாகக் கொண்ட நிறுவனத்தின் வேறுபட்ட சந்தை உத்தி, விலை நிர்ணயம் செய்யும் சக்தியை அளிக்கிறது மற்றும் அதன் அதிக விளிம்புகளுக்கு முக்கிய உந்துதலாக உள்ளது.

ஜூலை மாதம், கனடியன் சோலார் அதன் தொகுதி மற்றும் சிஸ்டம்ஸ் சொல்யூஷன்ஸ் துணை நிறுவனத்தை சீன பங்குச் சந்தையில் பட்டியலிடுவதற்கான தனது விருப்பத்தை அறிவித்தது. திட்டமிடப்பட்ட பட்டியல் அதற்கு கூடுதல் குறைந்த விலை மூலதனத்திற்கான அணுகலை வழங்கும் அதன் இருப்புநிலையை சுமக்கவில்லை . நிறுவனம் வருவாயை திறன் விரிவாக்கம் மற்றும் அதிகரித்த செங்குத்து ஒருங்கிணைப்புக்கு பயன்படுத்த திட்டமிட்டுள்ளது.

திட்டமிடப்பட்ட திறன் விரிவாக்கம் மற்றும் செங்குத்து ஒருங்கிணைப்பு முயற்சிகளுக்கு கூடுதலாக, கனடியன் சோலரின் முக்கிய சாத்தியமான வளர்ச்சி இயக்கி ஆற்றல் சேமிப்பு தயாரிப்புகள் ஆகும். சேமிப்புத் தயாரிப்புகள் ஆற்றல் தேவையை விநியோகத்துடன் சீரமைக்க உதவுகின்றன மற்றும் பாரம்பரிய ஆற்றல் மூலங்களுடன் ஒப்பிடும்போது சூரிய ஆற்றலின் வாய்ப்புகளை குறிப்பிடத்தக்க அளவில் மேம்படுத்தும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. அந்த காரணத்திற்காக, சேமிப்பு பொருட்களுக்கான தேவை வரும் ஆண்டுகளில் கணிசமாக உயரும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. ஈர்க்கக்கூடிய சேமிப்பகத் திட்டங்களின் பின்னடைவுடன், கனடியன் சோலார் இந்த பாரிய சாத்தியமான தேவையிலிருந்து பயனடைவதாகத் தெரிகிறது. இறுதியாக, PE மற்றும் EV-to-EBITDA விகிதங்களின் அடிப்படையில் பங்குகள் அதன் சகாக்களை விட குறைவான விலையில் விற்கப்படுகின்றன.

CSIQ PE விகித விளக்கப்படம்

CSIQ PE விகிதம் மூலம் தரவு YCharts

சோலார் மாட்யூல் உற்பத்தியாளர்கள் தீவிர போட்டியை எதிர்கொள்கின்றனர், குறிப்பாக விலை நிர்ணயம், இது விளிம்புகளை கசக்கும் திறன் கொண்டது. இந்த ஆபத்து கனடிய சோலார் குறைந்த மதிப்பீட்டிற்குப் பின்னால் உள்ள காரணங்களில் ஒன்றாக இருக்கலாம். முதலீட்டாளர்கள் நிறுவனத்தின் முன்னணி விளிம்புகள் எப்போதும் நிலைக்காது என்று சந்தேகிக்கலாம். இருப்பினும், கனடிய சோலார் பெருகிய முறையில் போட்டி நிறைந்த சந்தையில் இதுவரை மிகவும் சிறப்பாக செயல்பட்டு வருகிறது. கடந்தகால செயல்திறன் அதைக் காட்டினாலும், அந்த செயல்திறனைத் தக்க வைத்துக் கொள்ள முடியுமா என்பதை நேரம் சொல்லும்.

சூரிய ஆற்றல் நிச்சயமாக மிகப்பெரிய வளர்ச்சி திறனைக் கொண்டுள்ளது. இருப்பினும், சந்தை வேகமாக வளர்ச்சியடைந்து வருகிறது மற்றும் இத்துறையின் பங்குகள் மிகவும் நிலையற்றதாக இருக்கும். 2017 மற்றும் 2018 ஆம் ஆண்டுகளில் நடந்தது போல், அரசாங்க ஊக்கத்தொகைகள் மற்றும் கொள்கைகள் சூரிய நிறுவனங்களின் லாபத்தை கணிசமாக பாதிக்கும். இதுவரை அவற்றின் ஒழுங்கற்ற செயல்திறனைக் கருத்தில் கொண்டு, உங்கள் சோலார் போர்ட்ஃபோலியோவில் வைத்திருக்கும் நீண்ட கால அணுகுமுறையை மேற்கொள்வது சிறந்தது.

சூரிய சக்தி

இரண்டு தசாப்தங்களுக்கு மேலான வரலாற்றைக் கொண்டு, சூரிய சக்தி (நாஸ்டாக்:SPWR)சோலார் துறையில் என்ன வேலை செய்கிறது மற்றும் எது செய்யாது என்பதைக் கண்டுபிடிக்க நீண்ட காலமாக புதுமைகளை உருவாக்கி பரிசோதனை செய்து வருகிறது. தி நிறுவனம் அனைத்தையும் செய்துள்ளது -- மைக்ரோ இன்வெர்ட்டர்கள் முதல் சோலார் பேனல்கள் வரை நிறுவல்கள் வரை நிதியுதவி வரை. உயர்தர தயாரிப்புகளை வழங்குவதன் மூலமும், வாடிக்கையாளர்களுக்கு அவற்றை வாங்குவதற்கு வசதியாக இருப்பதன் மூலமும் அதிக மார்ஜின்களை உருவாக்குவதற்கான சிறந்த வழி என்று இப்போது முடிவு செய்துள்ளது.

நீல வானம் பின்னணியில் சோலார் பேனல்.

பட ஆதாரம்: கெட்டி இமேஜஸ்.

குறைந்த செலவில் செங்குத்து ஒருங்கிணைப்பு என்ற பிரபலமான உத்திக்கு மாறாக, சன்பவர் சூரிய தொழில்நுட்பத்தில் கவனம் செலுத்தும் ஒரு சிறப்பு வீரராக மாறுகிறது. இது நிறுவனம் அதிக மார்ஜின்களை உருவாக்க உதவும் என்பது நிறுவனத்தின் தர்க்கம். கடந்த ஆண்டு நவம்பரில், சன் பவர் தனது திட்டத்தை அறிவித்தது Maxeon சோலார் (நாஸ்டாக்:மேக்ஸ்என்), இது சூரிய தொகுதிகளை உருவாக்குகிறது. இது இந்த ஆண்டு ஆகஸ்டில் ஸ்பின்-ஆஃப் முடிந்தது.

சன்பவர் மைக்ரோ இன்வெர்ட்டர்களை ஆதாரமாகப் பெறுவதைப் போலவே, Maxeon இலிருந்து மூலத் தொகுதிகளைத் தொடரும். என்ஃபேஸ் ஆற்றல் . இது அதன் டீலர்களின் நெட்வொர்க் மூலம் நிறுவல்களைப் பெறுகிறது மற்றும் அதன் தயாரிப்புகளில் பெரும்பகுதியை கடன் அல்லது பண விற்பனை மூலம் விற்கிறது. இந்த மூலதன ஒளி மூலோபாயம், சொந்தமாக உற்பத்தி செய்வதை விட, SunPower இன் இருப்புநிலைக் குறிப்பில் குறைந்தபட்ச அழுத்தத்தை ஏற்படுத்துகிறது மற்றும் நிறுவனம் புதுமைகளில் கவனம் செலுத்த அனுமதிக்கிறது. COVID-19 மற்றும் Maxeon ஸ்பின்-ஆஃப் காரணமாக குறைந்த வருவாய் இருந்தபோதிலும், 2020 ஆம் ஆண்டில் சன் பவர் இதுவரை நல்ல முடிவுகளைப் பதிவு செய்துள்ளது.

SPWR வருவாய் (காலாண்டு) விளக்கப்படம்

SPWR வருவாய் (காலாண்டு) மூலம் தரவு YCharts

SunPower இன் முக்கிய பலம் அதன் மிகப்பெரிய வாடிக்கையாளர் தளமாகும், இது சேமிப்பக தயாரிப்புகளை விற்கவும் உதவுகிறது. சேமிப்பகப் பொருட்கள் சந்தை குறைவாகவே உள்ளது, மேலும் வளர்ச்சிக்கான சாத்தியம் மிகப்பெரியது. நிறுவனம் அதன் தயாரிப்பான SunVault மூலம் சேமிப்பு தீர்வுகள் பிரிவில் நல்ல முன்னேற்றம் அடைந்து வருகிறது. SunVault 2021 ஆம் ஆண்டில் $100 மில்லியன் வருவாயை ஈட்டும் என்று SunPower எதிர்பார்க்கிறது. நிறுவனம் 2021 ஆம் ஆண்டில் அதன் அனைத்து குடியிருப்பு விற்பனையில் 25% மற்றும் அதன் வணிக விற்பனையில் 30% சேமிப்பக தயாரிப்புகளையும் உள்ளடக்கும் என்று எதிர்பார்க்கிறது. இது 2020 ஐ விட கணிசமாக அதிகமாக இருக்கும், அதன் தொகுதிகளில் வெறும் 11% மட்டுமே சேமிப்பக தயாரிப்புகள் இணைக்கப்பட்டுள்ளன.

சராசரியாக, சேமிப்பகப் பொருட்கள் $0.16/வாட் விளிம்பில் பங்களிக்கின்றன. 2020 ஆம் ஆண்டில், 11% மட்டுமே சேமிப்புத் தயாரிப்புகளைக் கொண்டிருந்த நிறுவனத்தின், குடியிருப்பு மற்றும் வணிகத் தயாரிப்புகளுக்கான கலப்பு சராசரி ஓரங்கள் $0.31/வாட் ஆக இருந்தது. எனவே, சேமிப்பகத் தயாரிப்புகள் SunPower இன் விளிம்புகளை அர்த்தமுள்ள வகையில் மேம்படுத்தும் என எதிர்பார்க்கப்படுகிறது.

சன் பவர் வணிகப் பிரிவில் சூரிய ஒளி வழங்குநரில் முதலிடத்தில் உள்ளது. நிறுவனம் பயன்படுத்தப்படாத குடியிருப்பு சந்தையிலும் மிகப்பெரிய வளர்ச்சியால் பயனடைய தயாராக உள்ளது. அமெரிக்காவில் 2% வீடுகளில் மட்டுமே தற்போது சூரிய மின்சக்தி நிறுவல்கள் உள்ளன. புதிய வீடுகள் மற்றொரு சாத்தியமான வளர்ச்சி வாய்ப்பை வழங்குகின்றன. கலிபோர்னியாவின் புதிய வீடுகளில் சூரிய சக்தி திறன், யு.எஸ்.ஸில் அதிக சூரிய மின்சக்தியைப் பெற்றுள்ளது, இது 2025 ஆம் ஆண்டில் மூன்று மடங்காக இருக்கும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. கலிபோர்னியாவின் புதிய வீடுகள் சந்தையில் SunPower 50%க்கும் அதிகமான சந்தைப் பங்கைக் கொண்டுள்ளது.

.31/வாட் ஆக இருந்தது. எனவே, சேமிப்பகத் தயாரிப்புகள் SunPower இன் விளிம்புகளை அர்த்தமுள்ள வகையில் மேம்படுத்தும் என எதிர்பார்க்கப்படுகிறது.

நெட்ஃபிக்ஸ் பங்கின் விலை என்ன

சன் பவர் வணிகப் பிரிவில் சூரிய ஒளி வழங்குநரில் முதலிடத்தில் உள்ளது. நிறுவனம் பயன்படுத்தப்படாத குடியிருப்பு சந்தையிலும் மிகப்பெரிய வளர்ச்சியால் பயனடைய தயாராக உள்ளது. அமெரிக்காவில் 2% வீடுகளில் மட்டுமே தற்போது சூரிய மின்சக்தி நிறுவல்கள் உள்ளன. புதிய வீடுகள் மற்றொரு சாத்தியமான வளர்ச்சி வாய்ப்பை வழங்குகின்றன. கலிபோர்னியாவின் புதிய வீடுகளில் சூரிய சக்தி திறன், யு.எஸ்.ஸில் அதிக சூரிய மின்சக்தியைப் பெற்றுள்ளது, இது 2025 ஆம் ஆண்டில் மூன்று மடங்காக இருக்கும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. கலிபோர்னியாவின் புதிய வீடுகள் சந்தையில் SunPower 50%க்கும் அதிகமான சந்தைப் பங்கைக் கொண்டுள்ளது.



^